辽朝的宗教以佛教和萨满教为主，此外也崇拜契丹祖先和民间信仰。民族信仰有木叶山崇拜、天地崇拜与拜日神、拜山神等。木叶山崇拜源自契丹始祖出现与契丹八部兴起的传说，带有萨满教的文化背景。契丹族于木叶山兴建契丹祖庙以祭拜始祖，最后发展成辽朝皇室的柴册仪。

早期，契丹人信仰原始多神教萨满教。他们所尊的天神和地祇的形象是骑白马的男子和驾青牛的女子；他们把黑山看成是人死后灵魂的归宿地；木叶山（今西拉木伦河与老哈河合流处附近的白音他拉）是传说中契丹始祖奇首可汗的发祥地。

这些都与契丹人的起源、发展密切相关，因而契丹人对它们极其崇拜和敬畏，每年皆有时祭。狩猎曾是他们的主要活动，狩猎前也祭麃鹿神，祈求多获。这种多神信仰形成了契丹人生活中的若干禁忌和习俗。

萨满教经过几百年的演变发展，在契丹社会生活的方方面面都深刻地打上了烙印，对契丹历史进程和社会生活发挥着不可忽视的影响。萨满教的基本内容已经演化、融化成为契丹民众的基本生活习惯，这种生活习惯随着时间的推移，成为契丹人独特的民族习俗，表现在契丹人的丧葬习俗、节日礼俗、疾病医治及其社会生活的方方面面。

契丹早期的丧葬习俗，文献记载不多，建国之前契丹族的丧葬习俗有几个特点。

据《北史·契丹传》记载：契丹先民“父母死而悲哭者，以为不壮，但以其尸置于山树之上，经三年后乃收其骨而焚之。”，将尸体放置于山树之上，经过三年才收敛尸骨焚烧安葬。在辽建国之前，契丹先民实行树葬，也有人称之为风葬，契丹先民会把死者送入山中，并把尸体悬于树上。

《旧唐书·契丹传》也有记载：“契丹……其俗死者不得作家墓，以马驾车送入大山，置之树上，亦无服纪。子孙死，父母晨夕哭之；父母死，子孙不哭。”这种做法一是可以避免尸体被野兽吃掉，保证了尸体的完整，二是契丹萨满教信仰认为将尸体置于与天神最接近的树上，树是有灵性的，进行树葬，死者的灵魂可以尽快。

建国之后由于受中原文化的影响，契丹人的树葬形式已不多见，受佛教火化等丧葬方式的影响逐渐演变为火葬和土葬。

根据《辽史·仪卫志》记载，“辽国自太宗入晋以后，皇帝与南班汉官用汉服”。墓志出土的汉式腰带，与史记载相符。反映出契丹人在传统的墓葬形式中已有汉族生活习俗方面的影响。墓葬中出土的公主和驸马的银冠上，有用道教真武和元始天尊、太极图等冠式，可见，丧葬习俗中已受道教的影响。契丹人这种葬俗观念和形式的变化，受中原汉族文化的影响很明显，且已受外来宗教类型的影响。传统的契丹萨满教形态内容和功能在辽代社会生活丧葬习俗中逐渐淡化退出。